Gen yon madichon Chinwa ki di "Se pou w viv nan fwa enteresan.” – renmen li oswa ou pa, nou ap viv nan moman sa yo. Laperèz pou COVID-19 te deklanche yon aksidan mache mondyal Coronavirus an 2020. Pa gen okenn avantaj ki sanble an sekirite ankò. Kisa pou achte ak kijan pou pwoteje pòtfolyo ou nan moman ensèten sa yo?
Nou ofisyèlman nan yon (eritaj) mache Bear.
Mache dechanj yo atravè lemond tonbe nan pousantaj pa janm wè anvan. Aksidan mache kowonaviris sa a te deja depase menm Gwo Kriz Finansye an 2008. Lè sa a, pri yo te wè yon rediksyon gradyèl. Sa a se yon egzanp trè kaptivan nan ki jan gwo mouvman an ka vire byen vit nan yon vann panik toupatou.
Ekonomi nan tout mond lan ki pral fèmen fèmen konplè bay egzanp pafè a nan yon inatandi evènman nwa Swan. Sa refere a evènman an ke pa gen okenn envestisè ap pran an kont nan estrateji komès li. Lè sa rive, li konplètman chanje senaryo aktyèl la ak pwochen epi li mande pou nouvo evalyasyon pou alokasyon byen yo.
Gade nan tablo a alontèm nan SP500 Futures yo, nou ka remake ke mache a 200 MA montre klèman divize ki genyen ant peryòd Bear ak Bull mache. Semèn pase a valè endèks la ki mezire pi bon pase nenpòt lòt moun eta a nan ekonomi mondyal la te kraze nivo kle sa a, fini, teknikman pale, pi long mache ti towo bèf la nan tout tan.
Konbyen tan li ka dire?
An 2008, li te pran anviwon yon ane depi pri a te kraze MA 200 la epi rive nan... bottom. Natirèlman, lè nou konsidere mayitid bès inisyal aktyèl la, li ka pran mwens tan pou kòmanse yon rekiperasyon. Yon lòt bò, retrè ki pi grav la ta ka endike tou ke fwa sa a evènman k ap dewoule yo ta ka afekte ekonomi an pi rèd toujou.
Verite a se ke pa gen okenn envestisè ki gen yon boul kristal predi lavni an. Sa yo se tan yo lè analiz teknik ka bay sèlman ti konsèy, men li esansyèl pou kenbe yon je sou fondamantal yo. Kounye a, mache yo ap mete pri pou fèmen tout Ewòp la ak kèk zòn nan peyi Etazini. Gen anpil chans, envestisè yo poko konsidere opsyon nan paralizi konplè nan ekonomi ameriken an. Li toujou byen bonè pou imajine imaj nan lari vid nan tout plis pase 50 eta nan peyi Etazini. Se sa k ap pase nan peyi Itali ak lòt peyi tankou Espay ak Lafrans.
Si sa ta rive, konsekans yo ta ka vrèman lèd. Menm jan yon konparezon, pandan resesyon ki pi mal la depi 1929, GDP Ameriken an te tonbe nan yon pousantaj annualisé de 6.3% pou twa ka, anvan yo te kòmanse rekiperasyon li. Yon fèmen nèt sou tout pwen nan ekonomi an kapab lakòz anpil pi mal figi. Previzyon byen bonè wè GDP Ameriken an tonbe anviwon 20-30% nan Q2 2020 pou kont li.
Kisa nou ka atann apre aksidan mache Coronavirus sa a?
Panik la gaye byen vit nan mitan envestisè yo. Anvan premye epidemi enpòtan an Ewòp, atitid jeneral mache a te trè satisfezan, e Coronavirus la te sanble yon pwoblèm ki limite nan Lachin ak rejyon ki tou pre yo. Lè li te klè ke sitiyasyon an ta gen yon enpak siyifikatif sou ekonomi Lachin nan ak lòt ekonomi yo te sou soufri menm domaj yo, vann panik la te kòmanse yon aksidan reyèl sou mache Coronavirus.
Gout la limen yon prese pou sekirite, men pa gen okenn klas avantaj jere bay wòl nan azil an sekirite.
Menm pri lò a te plonje. Envestisè yo te eseye vann nenpòt byen likid pou yo te ka jwenn lajan kach ak lajan likid. crypto mache a pa t fè eksperyans mwens estrès. Mache a toujou wè cryptolajan kòm yon envestisman ki riske ak peryòd ensètitid poze yon presyon lavant siyifikatif sou pri yo.
Bank santral te antre nan ak yon aksyon masiv kowòdone pou enjekte lajan likid sikile pou arete panik la. Aksyon sa yo fonse ak aktif gen anpil chans pral pote soulajman kout tèm nan mache yo. Men, volatilité la pou rete pou yon bon bout tan, nouvo epidemi ak nouvèl sou devlopman pandemi an pral lakòz plis estrès.
Pandan pwochen faz la, envestisè yo pral evalye pespektiv yo avèk presizyon epi yo pral re-balanse pòtfolyo yo kòmsadwa. Sa pral jenere plis twoub nan mitan klas avantaj yo.
Eleman kle a pou kenbe yon je sou yo pral divilgasyon nan done sou eta a nan ekonomi global la. Chomaj, dèt, ak pousantaj default yo tout kondane ogmante. Men, echèl ogmantasyon an pral dikte efè alontèm kriz sa a.
Ki klas avantaj ki ka depase?
Teyori a anseye nou ke nan tan kriz, envestisè yo gen tandans vann byen ki riske, tankou aksyon, pou reekilibre pòtfolyo yo nan obligasyon, lò oswa lajan kach. Fwa sa a reyalite a ta ka yon ti kras diferan.
Obligasyon yo kounye a pa opsyon ki pi an sekirite jan yo te istorikman. Epi sa a akòz twa rezon prensipal:
- Dis ane nan ultra-akomodasyon politik monetè gonfle valyasyon an konsiderableman. Des bilyon dola yon valè de enstriman revni fiks yo deja komès ak rendement negatif enterè.
- Nivo dèt la nan botKonpayi yo ak gouvènman an nan valè ki pi wo tout tan, sa ki pa tipik pou peryòd anvan depresyon an.
- Enflasyon pa nan je a kout tèm, men evantyèlman, piki lajan likid sikile san parèy pral gen konsekans sou nivo pri nan alontèm. Obligasyon ki gen plis dat (sa yo ki poko komès nan pousantaj negatif) ta dwe underperform ak atant sa yo.
E lò?
Byen ki pi an sekirite pa definisyon underperformed nan premye etap sa yo. Gout nan pri byen file nan mache dechanj yo te ankouraje envestisè yo ogmante lajan kach otank posib yo kouvri pèt ak anpil chans tou pozisyon an lò yo te kenbe nan sik visye sa a. Yon fwa ankò, pa gen okenn enflasyon espere byento pa pouse envestisè yo pwoteje kont risk sa a lè yo achte metal presye tankou lò. Sepandan, lò ta ka yon opsyon serye pou tèm long la, lè enkyetid enflasyon leve.
Lajan kach se wa.
Nan tan ensètitid, moun ki kenbe lajan likid sikile anjeneral se moun ki kapab pwoteje pòtfolyo yo pi byen epi yo ka trape pi bon opòtinite yo. An patikilye, Dola a se byen lwen youn nan byen ki pi bon nan mitan klas byen eritaj yo. Endèks dola a te monte nan jou ki sot pase yo nan valè ki toupre 20 ane-wo.
Tandans sa a pral gen anpil chans kontinye pou lavni previzib kòm yon mank de dola toupatou ap frape gwo kòporasyon yo. Pwoblèm sa a tèlman enpòtan ke la FED te oblije prezante liy swap yo ak lòt gwo bank santral pou anpeche sitiyasyon an deteryorasyon plis.
Ki jan yo pwofite opòtinite sa yo?
Bon nouvèl la se ke tou pou ou menm k ap fè komès crypto Sèjousi li relativman fasil pou divèsifye byen ou yo atravè diferan klas byen.
Lò, pou egzanp, istorikman pwouve ke yo reprezante yon bòdi solid nan tan boulvèse. Ou ka byen fasil envesti nan lò lè l sèvi avèk Pòs Gold, ki se komèsan sou Kraken. Yon pyès monnen atache nan pri a nan yon ons troy nan metal presye a ak te fè bak youn-a-yon lyon reyèl.
Pale de pyès monnen ki estab, yo te deja monte nan enterè nan 2019, e gen anpil chans wòl yo nan ekosistèm nan ap ranfòse pi lwen nan tan kap vini an.
Gen anpil opsyon pou kenbe Dola dijital — Tether, DAI, USDC, BUSD, PAX USD ak plis ankò. Ki sa ki trè enteresan se ke nan yon mond kote to enterè yo ap deplase nan figi negatif, kenbe pyès monnen sa yo ak depoze yo pèmèt envestisè yo reyalize retounen enpòtan.
Estrateji revni pasif yo trè popilè, epi envestisè yo ka deside sèvi ak enstalasyon santralize oswa desantralize selon preferans yo ak degre konfyans yo anvè diferan pwotokòl yo. Dènye a crypto Krach mache a te sèvi kòm yon gwo tès estrès, sitou pou pwotokòl desantralize yo. Volatilite mache a toujou pi gwo menas pou platfòm prè yo, men jan toujou, mache a pa janm bay retounen san okenn risk enplike. Tout sa ou ta dwe fè se chwazi yon envestisman ki gen pi bon pwofil risk / rekonpans selon preferans ou yo.
Renouvle volatilité nan mache FX la
Apa de dola a, kenbe yon je tou sou lòt Lajan ta ka bay opòtinite enteresan. Bank santral yo sou mouvman, kous la nan devalorizasyon te kòmanse, ak lagè lajan nouvo pral pran plas. Tout bagay sa a pral deklanche volatilité epi, jan ou konnen, sa jenere pi bon opòtinite yo.
Se pwobableman pa yon konyensidans sa Kraken echanj dènyèman prezante FX komès, ajoute nèf pè lajan ak plis yo swiv nan lavni an. Sa vle di ke byento ou yo pral kapab divèsifye kenbe ou nan anpil lajan diferan tou atravè Coinrule.
Ki sa ki sou Crypto?
The crypto mache a te pran yon gwo kou semèn pase a. Chanjman jeneral pou moun ki pa pran risk la te gen enpak cryptoLajan yo difisil. Likidite relativman ba a te agrave bès la epi likidasyon sou pozisyon leverage yo te akselere tandans desandan an.
Evalyasyon laj la crypto mache a te tonbe tounen nan nivo kle alontèm yo. Lè nou gade crypto ekosistèm nan poukont li, sa ta ka reprezante yon opòtinite pou achte plis. Sepandan, peyizaj ekonomik la an jeneral trè ensèten e li ta ka afekte pri yo pou peryòd ki pi long.
Depi fevriye, korelasyon ki genyen ant Bitcoin ak aksyon yo te ogmante, epi kounye a li relativman wo. Kenbe nan tèt ou, ke valè a se kounye a nan alantou 0.1, ki se toujou yon korelasyon relativman ba konpare ak lòt. tradisyonèl klas byen yo. Nosyon de crypto kòm yon pwoteksyon kont yon kriz nan sistèm ansyen an sanble pa rive kounye a. Apre tou, sa rezonab paske cryptoLajan yo pa yon klas byen lajman rekonèt pou envestisè yo.
Li se pi bon kenbe yon je sou sa a nan semèn kap vini yo pou wè si pèsepsyon nan envestisè chanjman kòm nouvo evènman ap dewoule.
Pi bon estrateji pou moman difisil sa yo
Coinrule ka ede w jwenn nan jou sa yo ensèten, vire volatilité a kout tèm estrès nan opòtinite.
Règ tankou sa a pèmèt ou trape ti mouvman pri san yo pa bati gwo pozisyon ki ka ekspoze ou nan pèt enpòtan nan ka ta gen drawdowns byen file.
Olye de sa, si ou wè sa a kòm yon bon achte opòtinite epi ou vle fè komès nan yon peryòd tan ki pi long. Ou ta ka akimile plis pyès monnen pi renmen ou yo. Nan bibliyotèk modèl nou an, w ap jwenn anpil egzanp konfigirasyon ki anfòm diferan estil komès.
Konsèy bonis: 200 MA chak semèn pou pri Bitcoin a te bay sipò pandan mache Bear 2018 la epi li toujou jwe yon wòl enpòtan nan jou sa yo. Coinrule te ajoute endikatè teknik nan motè komès la nan semèn ki sot pase yo, epi ou ta ka itilize yo pou konstwi yon règ tankou sa ki annapre yo.
Natirèlman, pa janm bliye ajoute yon pèt sispann nan echanj ou pou pwoteje tèt ou kont pèt inatandi.
Repanse estrateji envestisman ou
Nouvo senaryo ekonomik mondyal la mande pou yon nouvo evalyasyon sou risk pou pòtfolyo ou ak yon evalyasyon apwofondi nan pozisyon an nan mwa kap vini yo.
Cryptolajan yo pwobableman klas byen ki gen pi bon pwofil risk/rekonpans pou lavni. Konsèp laj la nan crypto te fèt jisteman pou peryòd tankou sa a. Krach mache kowonaviris sa a pral vrè tès estrès pou filozofi fondamantal li. Anplis, crypto Ekip yo byen pozisyone pou kontinye operasyon yo a distans san okenn entèripsyon. Menm si ekip nou an gaye nan kat peyi diferan, pa gen okenn restriksyon karantèn ki afekte pwosesis devlopman nou an.
Eleman ki pi menasan an se ke cryptolajan yo te fè eksperyans plizyè crypto mache lous men pa janm yon gwo mache lous tradisyonèl. Si ou veye kijan korelasyon ant Bitcoin ak aksyon yo ap evolye, sa ap ba ou yon endikasyon sou kijan envestisè yo pral reyèlman wè sa. cryptorisk lajan yo.
Pandan se tan, pi bon fason pou reyaji nan aksidan mache Coronavirus sa a se divèsifye pòtfolyo ou. Ajoute nouvo klas avantaj defansif tankou lò, lajan ak pyès monnen ki estab nan bous ou a pou diminye risk an jeneral.
Nan tan lè adapte yo ak nouvo senaryo ak aji proaktivman fè diferans lan, Coinrule tou pran defi a epi li ap vin tounen yon platfòm komès milti-byen.
Rete branche ...
ak komès san danje!
DISCLAIMER
Mwen pa yon analis oswa yon konseye envestisman. Tout sa mwen bay sit la a se piman pou konsèy, enfòmasyon ak edikasyon. Ou ta dwe verifye poukont li tout enfòmasyon nan pòs mwen an. Yo pa ka jwenn mwen responsab pou okenn pèt oswa domaj ki koze pa konfyans nan enfòmasyon sa yo. Tanpri sonje ke komès cryptolajan enplike yon degre siyifikatif nan risk.